ПАО «Инкаб Холдинг» объявляет о намерении провести IPO на Мосбирже в июне 2026 г.

Привлеченные в ходе IPO средства будут направлены на снижение долговой нагрузки Группы компаний «Инкаб» с целью оптимизации структуры финансирования. Компания и действующий акционер, владеющий контрольным пакетом акций, примут на себя обязательства, направленные на ограничение отчуждения акций в течение 180 дней после завершения IPO. По окончании локапа акционер и его аффилированные лица дополнительно примут на себя обязательство, направленное на ограничение отчуждения акций на организованных торгах, в течение 5 лет с даты IPO. В течение того же срока в целях соблюдения заявленной компанией дивидендной политики акционер примет на себя обязательства по голосованию «за» выплату дивидендов в размере не менее 50% от чистой прибыли Компании по отчетности МСФО. В рамках IPO будет структурирован механизм стабилизации на срок 30 дней после начала торгов. После завершения стабилизации ожидается заключение договора оказания услуг маркетмейкера для поддержания ликвидности акций. Размещение будет доступно для российских квалифицированных и неквалифицированных инвесторов – физических лиц, прошедших тестирование в соответствии с Федеральным законом «О рынке ценных бумаг» от 22.04.1996 N 39-ФЗ, а также для российских институциональных инвесторов. Заявки на приобретение акций можно будет подать через ведущих российских брокеров. Параметры Размещения, эмиссионные документы и иная необходимая дополнительная информация будут доступны на официальном сайте Компании: https://incab-holding.ru/ и на странице Компании в сети «Интернет» по адресу: https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=39553 . Презентация компании доступна по ссылке . Видеоролик о компании можно посмотреть здесь . Сегодня мы предлагаем инвесторам участие в высокотехнологическом бизнесе с международным опытом работы. Я строю национального чемпиона России в области инфраструктуры цифровых коммуникаций. Мы соединяем людей и машины — и через это идеи становятся реальностью в нашей стране и по всему миру. Мы являемся лидером на рынке оптического кабеля в РФ и СНГ, занимаем 28% доли рынка, входим в число 10 компаний в мире, производящих подводный волоконно-оптический кабель. Наши производственные площадки находятся в Перми (крупнейший завод в России по производству более 100 различных видов волоконно-оптических кабелей, мощностью 100 тыс. км кабеля в год) и на Дальнем Востоке (одно из 30 производств в мире мощностью 2,4 тыс. км подводного кабеля в год). У нас высокие показатели маржинальности. В 2025 году рентабельность по EBITDA выросла с 17,4% до 20,6%. Мы единственный производитель в России уникальных спецкабелей для транспортной, нефтегазовой и других отраслей, которые позволяют заказчикам эффективно отслеживать свои производственные показатели с минимальными инвестициями только благодаря волоконно-оптическим кабелям. Цель IPO — оптимизация структуры финансирования бизнеса. Мы заявляем консервативные планы по росту EBITDA до 2,2 млрд руб. в 2026 году и далее до 2,5 млрд руб. к 2029 году, подтвержденные контрактами, однако в стратегическом видении, в том числе за счет прошедшей в июне 2026 года M&A сделки и других факторов неорганического роста, превысим показатель EBITDA 3,0 млрд руб. уже по итогам 2027 года. Наш потенциал роста заложен как в текущем бизнесе, так и новых решения — для ЦОД / ИИ-инфраструктуры, подводных кабелях. Мы внедрили прозрачное сквозное корпоративное управление и юридическую структуру Группы компаний в соответствии с лучшими корпоративными практиками. Вот теперь уже точно можно сказать о полной готовности ПАО «Инкаб Холдинг» к IPO и пожелать всем нам – то есть нашей объединенной команде, состоящей из специалистов эмитента и нашей инвестиционной компании – удачи. Мы совместно готовились к сделке последние несколько месяцев, и ближайшие недели покажут, насколько у нас хорошо это получилось. Так или иначе, эта сделка, как мне кажется, станет не просто первым за долгое время IPO от компании с малой капитализацией, но и продемонстрирует, насколько инвесторам могут быть интересны размещения от высокотехнологичных производственных компаний с реалистичными стратегиями роста В марте 2026 года Банк России зарегистрировал дополнительный выпуск обыкновенных акций АО «Инкаб Холдинг» в количестве 30 млн штук. Основная операционная компания Группы — ООО «Инкаб» — формирует 95% доходов холдинга. 24 апреля 2026 года АО «Инкаб Холдинг» официально преобразовано в публичное акционерное общество — ПАО «Инкаб Холдинг». В мае ПАО «Инкаб Холдинг» приобрело контрольный пакет в Группе компаний «АльфаТек» — одном из ведущих российских разработчиков и производителей структурированных кабельных систем для ЦОД, объектов промышленности и корпоративной инфраструктуры. Финансовым консультантом и организатором планируемого IPO выступает инвестиционная компания «Юнисервис Капитал». ПАО «Инкаб Холдинг» — головная компания группы, объединяющей производителя оптических кабелей ООО «Инкаб» (Пермский край). Предприятие работает с 2006 года, выпуская кабели для телекоммуникационной, нефтегазовой отраслей и энергетики. В портфеле — магистральные, городские, подводные, специальные кабели, а также кабели-датчики. Компания участвует в реализации национальных проектов «Цифровая экономика» и «Устранение цифрового неравенства», а также международных инфраструктурных проектах. Компания занимает 28% рынка в денежном выражении и 21% рынка в натуральном выражении . Выручка по итогам 2025 года составила 5 млрд рублей. За период с 2007 по 2025 год ПАО «Инкаб Холдинг» освоило производство практически всех видов оптического кабеля для различных сфер применения. В июне 2026 года Группа планирует запуск завода по новому стратегическому направлению – производству подводного волоконно-оптического кабеля для морских линий связи. Освоение этой ниши открывает для компании новые рынки и укрепляет её позиции в сегменте критически важной инфраструктуры.